Detail Cantuman Kembali
OPTIMALISASI PORTOFOLIO SAHAM DENGAN METODE SINGLE INDEX MODEL DAN SIMULASI MONTE CARLO
- Bagikan:
Penelitian ini bertujuan untuk mengoptimalkan portofolio saham-saham emiten batubara yang tergabung dalam IDX Energy menggunakan metode Single Index Model dan Simulasi Monte Carlo. Data harga saham dari September 2021 hingga September 2023 digunakan untuk membentuk portofolio optimal dan perhitungan Value at Risk (VaR). Single Index Model akan menganalisis saham- saham emiten batubara yang membentuk portofolio optimal dan bobot dana yang akan diinvestasikan pada tiap saham terpilih. Hasilnya, 17 saham terpilih membentuk portofolio optimal dengan bobot dana tiap saham, yaitu BBRM sebesar 9.18%, RUIS sebesar 9.49%, PKPK sebesar 15.03%, WINS sebesar 22.05%, GTBO sebesar 6.92%, DEWA sebesar 7.38%, RIGS sebesar 9.70%, GEMS sebesar 2.56%, RMKE sebesar 4.01%, SMMT sebesar 4.76%, SGER sebesar 1.29%, DOID sebesar 1.31%, MCOL sebesar 2.51%, PTRO sebesar 0.95%, PSSI sebesar 1.97%, KKGI sebesar 0.86%, dan BSSR sebesar 0.03%. Expected return portofolio adalah 4.27% per bulan dengan risiko sebesar 0.34% per bulan. Selanjutnya, dilakukan Simulasi Monte Carlo untuk mengukur nilai risiko terbesar dari return portofolio dengan membangkitkan nilai return portofolio sebanyak m kali, dimana return portofolio diasumsikan berdistribusi Normal. Dengan membangkitkan nilai return portofolio sebanyak 2010 kali, hasil Simulasi Monte Carlo menunjukkan bahwa Value at Risk (VaR) portofolio memiliki keyakinan sebesar 95% bahwa kerugian investor tidak akan melebihi Rp. 6.245.841,93 dalam satu bulan setelah September 2023.
Ariesza Starry Masbratha - Personal Name
SK 1055 ARI o
0000001055
Text
Indonesia
STMA Trisakti
2024
Jakarta
LOADING LIST...
LOADING LIST...